Экономика
Путь Дэвида Тэппера: как заработать миллиарды на рынках
Дэвид Тэппер: путь миллиардера и легенды инвестиций
Дэвид Тэппер — американский миллиардер, один из самых состоятельных людей в стране, владеющий капиталом в 1,2 миллиарда долларов. Он стал основателем хедж-фонда Appaloosa Management, который специализируется на оказании помощи компаниям, находящимся на грани банкротства.
Кроме инвестиционной деятельности, Тэппер активно участвует в благотворительных инициативах, финансируя реформы в сфере образования и поддержки землевладельцев.
Детство и образование
Дэвид появился на свет 11 сентября 1957 года в Пенсильвании, в еврейской семье. С ранних лет проявлял интерес к математике, хотя по школьным предметам не выделялся. В юности увлекался бейсболом, коллекционировал карточки игроков и запоминал статистику матчей.
Образование он получил в университетах Карнеги-Меллона и Питтсбурга, оплачивая учебу с помощью работы в библиотеке и кредитов. Еще в студенчестве начал осваивать фондовый рынок и быстро проявил предпринимательскую жилку, что не осталось незамеченным преподавателями.
После окончания обучения он стал бакалавром экономики и начал карьеру младшим аналитиком в компании Eqiubank. Однако стремление к большему подтолкнуло его в 1980 году поступить в бизнес-школу, где он проявил себя на высоком уровне.
Через два года он получил степень MBA и устроился в казначейство, где узнал о так называемых «мусорных акциях». В 1984 году его работодатель был поглощён другой организацией, что позволило Тэпперу наблюдать процессы банкротства изнутри.
Рост карьеры и создание фонда
Позже он перешел в инвестиционную компанию, где занимался кредитным анализом, а затем его пригласили в Goldman Sachs. Там он получил предложение с окладом 150 тысяч долларов в год, и уже через два года возглавлял департамент. Однако карьерный рост остановился, и в 1992 году он решил основать свой собственный инвестиционный фонд.
Начальный капитал Appaloosa Management составлял 57 миллионов долларов, но уже через год активы достигли 300 миллионов, а к 1996 году — 800 миллионов. Доходность инвестиций в период с 1993 по 2009 годы составила в среднем 38% ежегодно.
Инвестиционные успехи и провалы
Первым крупным успехом Тэппера стало вложение в акции компании Algoma Steel Inc. в 1993 году — он приобрел их за 20 центов на доллар и продал по 60–80 центов. В 1995 году он инвестировал в долги Аргентины, получив 42% прибыли, а в 1997 году — в корейскую валюту во время азиатского кризиса, заработав 29,5%.
Однако в 1998 году он потерял 29,2%, ошибочно предполагая, что Россия не объявит дефолт. Несмотря на это, он продолжал скупать российские долги, и в 1999 году фонд вырос на 60,9%.
В 2002 году он вложился в долги Marconi Corp., купив их по цене ниже остатка наличных на балансе компании. К 2003 году доходность Appaloosa достигла рекордных 148,8%.
Он также инвестировал в AIG, покупая акции по 10 центов за доллар. После вмешательства правительства США и предоставления компании помощи в 85 миллиардов долларов, его вложения значительно выросли в цене.
Тэппер делал ставки на восстановление крупных банков и получил прибыль, когда акции, например Bank of America, подорожали на 330%. Но и убытки случались: в 2011 году Appaloosa потеряла 5,09%.
В 2012 году он сообщил о прибыли за последний квартал, распродал доли в таких компаниях, как Pfizer и Yahoo, и сделал ставку на переработку нефти. За успешный год он был признан самым прибыльным управляющим хедж-фонда и заработал более 2 миллиардов долларов.
Личная жизнь и благотворительность
Несмотря на баснословные доходы, Тэппер ведёт довольно сдержанную жизнь. Он живёт с женой и тремя детьми в просторном доме, спроектированном в современном стиле. Основное внимание он уделяет воспитанию детей и приобщению их к спорту — футболу, бейсболу и софтболу.
Его дом был перестроен в роскошную усадьбу стоимостью 43,5 миллиона долларов и расположен на трёх гектарах в штате Нью-Йорк.
Тэппер активно поддерживает благотворительность: он пожертвовал 55 миллионов университету Карнеги-Меллона, который теперь носит его имя, 7 миллионов — банку, и сделал взнос в фонд MetroWest в 2006 году.
Во время урагана Сэнди в 2012 году он направил 200 миллионов долларов в виде карточек помощи пострадавшим. Также он является миноритарным акционером в городе Питтсбург.
Принципы и подход к инвестициям
Основной принцип Тэппера — покупка активов по цене, значительно ниже их реальной стоимости. Он вкладывается в проблемные долги, полагая, что именно в них кроется наибольший потенциал прибыли.
Его философия — искать «деньги, лежащие на улице». Он не ограничивается только долгами, но также инвестирует в разные активы — от ссуд и облигаций до простых и привилегированных акций.
Этот подход требует крепких нервов — инвестор часто идет наперекор рынку и остается в одиночестве в своих решениях. Тэпперу в таких ситуациях помогает его талисман — латунные шары, подарок от коллеги.
Рекордные прибыли
Когда большинство продавало банковские акции, Тэппер шёл против течения — он скупал их. Благодаря этой стратегии его фонд заработал 7,5 миллиарда долларов, из которых 2,5 миллиарда достались лично ему. Он признавался, что нередко чувствовал себя одиноким на рынке, но это не мешало ему делать успешные вложения и наращивать доли в ведущих банковских учреждениях.
Еврозона
В апреле розничные продажи в зоне евро остались на уровне предыдущего месяца. Напомним, в марте зафиксировано снижение показателя на 0,6%, и эксперты ожидали восстановления в апреле. Однако рост оказался скромным — годовой прирост составил лишь 1,4%, что ниже ожиданий аналитиков. Наиболее заметное падение продаж произошло в Германии и Бельгии. Во Франции и Испании, напротив, наблюдалось оживление покупательской активности.
Особенно низким спросом в этот период пользовались одежда и бытовая техника.
США
Американский рынок труда в мае показал самый слабый рост за последние пять лет. Причиной стало снижение занятости в производственном секторе и забастовка сотрудников Verizon. За месяц в несельскохозяйственном секторе появилось лишь 38 тысяч новых рабочих мест, что значительно ниже ожидаемых 164 тысяч. Это худший показатель с осени 2010 года.
Производственный сектор сократился на 36 тыс. рабочих мест — антирекорд с февраля 2010-го. Даже если не учитывать влияние забастовки, рост занятости не превысил бы 72 тыс. человек. Несмотря на это, уровень безработицы снизился до 4,7%, однако частично из-за ухода людей с рынка труда.
Среднечасовой доход вырос на 0,2% — до 2,5% в годовом выражении. Для ускорения инфляции, как отмечают экономисты, необходим рост на 3–3,5%. В частном секторе создано всего 25 тыс. рабочих мест — минимальный показатель с 2010 года.
Такие данные вызвали обвал доллара на валютном рынке: пара EUR/USD подскочила более чем на 200 пунктов, протестировав отметку 1.1372.
Китай
Народный банк Китая в понедельник поднял курс юаня к доллару на 0,45%, установив его на уровне 6,5497 юаня. Это на 296 пунктов ниже курса предыдущей пятницы. Неделей ранее регулятор фиксировал курс юаня на самых низких позициях с 2011 года.
Напомним, с 2005 года курс китайской валюты постепенно укреплялся, особенно активно в 2009–2014 годах. Однако в августе 2015 года Центробанк Китая внезапно девальвировал юань, вызвав панические настроения на биржах. В начале 2016 года последовало новое ослабление — более чем на 1,5%, что стало крупнейшим движением курса с момента прошлогоднего обвала.
Нефть
Мировые котировки нефти в понедельник демонстрируют стабильный рост. Фьючерсы на Brent с поставкой в августе подорожали до 50,08 долларов за баррель, а контракты на WTI — до 49,13 долларов.
По данным Baker Hughes, за неделю количество буровых в США выросло на 4 единицы и составило 408 установок. Число буровых по добыче нефти увеличилось на 9 — до 325. Несмотря на это, в годовом выражении снижение составляет почти 53%.
Рынок поддерживает и прогноз главы департамента экономического развития Абу-Даби — Али Маджеда аль-Мансури. В интервью он выразил уверенность, что к концу года цена может достичь 55–60 долларов.
Туризм и налоги в Греции
Из-за нестабильности в странах Ближнего Востока (Египет, Турция, Тунис) всё больше туристов выбирают Грецию. За первый квартал текущего года число приезжих увеличилось на 6,1%. Туризм остается единственной активно развивающейся отраслью в экономике страны, обеспечивая занятость для 20% населения.
Однако новый налоговый пакет, принятый парламентом, может ухудшить ситуацию. С 1 июня вступил в силу повышенный НДС на алкоголь, кофе, табак и гостиничные услуги, что создает риски для ключевого сектора.
BHS: конец эпохи
Британская торговая сеть BHS, основанная в 1928 году, объявила о банкротстве. Это приведёт к закрытию 11 тыс. рабочих мест. Конкуренция со стороны таких брендов, как H&M, Zara и Primark, вытеснила BHS с рынка: за 15 лет доля сети сократилась с 2,5% до 1%.
Основной причиной кризиса эксперты называют политику бывшего владельца Филипа Грина, который вместо инвестиций направлял прибыль на выплату дивидендов.
Индикатор Real Market Volume: мощный инструмент анализа от Gerchik & Co
Компания Gerchik & Co разработала и внедрила на рынок уникальный аналитический продукт — индикатор Real Market Volume. Он обеспечивает пользователю наглядную картину распределения объёмов на валютном рынке, демонстрируя ключевые действия крупных участников. Индикатор отражает тесную взаимосвязь между объёмами торгов, ценовыми изменениями и временными интервалами.
Благодаря этому инструменту трейдер может синхронизировать свои действия с профессионалами рынка Форекс, получая преимущества в анализе и принятии решений. Это реальный шанс для клиентов компании повысить финансовую отдачу от торговли.
Индикатор доступен в разделе «Меню ‑ Сервис» в личном кабинете и предназначен для пользователей, прошедших верификацию.
Real Market Volume и его функциональность
Данные, получаемые от Чикагской товарной биржи (CME), поступают напрямую без задержек, поскольку они закупаются брокером. Бесплатная версия сопровождается 20-минутной задержкой, что может существенно повлиять на результат при высокой волатильности рынка.
Инструмент одинаково полезен как для начинающих трейдеров, так и для профессионалов. Не потребуется искать нужную информацию на сторонних ресурсах — вся аналитика представлена в терминале в удобном формате.
Основные преимущества Real Market Volume:
- визуализация действий ведущих участников рынка;
- быстрая идентификация ключевых торговых уровней и снижение вероятности неудачных входов;
- расширенные данные для анализа динамики цен с учётом распределения объёмов;
- прирост вероятности успешной сделки до 53%;
- точная оценка значимости торговых уровней;
- настройка диапазонов и периодов анализа по усмотрению трейдера;
- отсутствие лимита на число открытых графиков валютных пар;
- отображение Point of Control (наиболее активная ценовая зона торгов);
- сокращение количества неэффективных стоп-приказов более чем на 40%;
- эффективный инструмент для ежедневного мониторинга рыночных трендов.
Технические особенности и удобство использования
Real Market Volume отличается высокой производительностью. Он способен обрабатывать поток до 100 котировок в секунду по каждому активу. Поддерживается анализ валютных пар и таких индексов, как Nasdaq и S&P 500.
Трейдер видит рыночные объёмы в реальном времени. Принцип прост: цена движется от зоны ликвидности к следующей области интереса. Сначала происходит накопление позиции, затем — её распределение по наименее сопротивляющемуся пути.
Обновление данных выполняется автоматически каждые 5 минут, либо вручную — при изменении параметров. Индикатор учитывает форвард-пойнт — разницу между спотовыми и фьючерсными котировками — и самостоятельно корректирует положение.
Графическое представление и будущее развитие
Индикатор отображается в виде горизонтальной диаграммы, где по выбранному времени видно объёмное распределение по цене. Выделенные объёмы формируют так называемую «зону стоимости» — наиболее привлекательную область для крупных инвесторов.
В перспективе Real Market Volume получит доступ к данным NYMEX и COMEX, с добавлением новых инструментов: нефти, золота и других активов. Количество поддерживаемых инструментов будет увеличиваться, а функционал — совершенствоваться.
Индикатор отлично подходит для работы в интрадей, среднесрочной торговле и стратегиях сопровождения трендов. Решения от Gerchik & Co направлены на повышение эффективности работы трейдера и упрощение анализа. Использование Real Market Volume делает торговлю более осознанной, продуктивной и уверенной.
Индикатор «Real Market Volume» от Gerchik & Co: инновационный инструмент для успешной торговли
Компания Gerchik & Co представила трейдерам уникальную разработку — индикатор «Real Market Volume», который открывает новые горизонты в анализе и прогнозировании движения рынка. Использование этого инструмента даёт весомое преимущество, помогая значительно повысить количество прибыльных сделок.
Основные преимущества индикатора «Real Market Volume»
Этот индикатор отвечает современным требованиям трейдинга и отличается высокой точностью, простым интерфейсом и удобством в использовании.
С его помощью вы сможете:
- Точно определять направление рыночного тренда.
- Отслеживать появление крупных игроков на рынке.
- Анализировать реальные объёмы, распределяемые покупателями и продавцами.
- Находить стратегически важные точки входа и выхода.
- Получать достоверные объёмные данные без необходимости обращения к сторонним источникам.
Индикатор поддерживает гибкую настройку рабочих параметров: вы можете задать желаемые временные периоды, настроить диапазоны, а также открыть неограниченное количество графиков одновременно.
Универсальность и адаптивность
«Real Market Volume» работает со всеми таймфреймами и отлично вписывается в любую торговую стратегию — от скальпинга до среднесрочной торговли. Поддерживается работа с популярными валютными парами, индексами S&P 500 и Nasdaq. Все данные поступают напрямую с биржи CME — без задержек и искажений.
Как подключить индикатор
Если вы уже являетесь клиентом Gerchik & Co и прошли верификацию, у вас есть возможность протестировать индикатор бесплатно в течение 30 дней.
Для этого выполните следующие шаги:
- Авторизуйтесь в личном кабинете на сайте.
- Перейдите в раздел «Сервисы».
- Скачайте и установите индикатор.
Если вы ещё не клиент, просто зарегистрируйтесь и пройдите верификацию, чтобы получить доступ к инструменту.
Продление доступа и бонусы
По окончании пробного периода вы можете продолжить использование, пополнив счёт на сумму от $500. После пополнения индикатор продолжит работу автоматически.
Дополнительно вы получите ценные бонусы:
- Пополнение на $500 — готовая стратегия для торговли.
- Пополнение от $1000 — стратегия и обучающие материалы по эффективному применению индикатора в трейдинге.
Заключение
Индикатор «Real Market Volume» от Gerchik & Co — это ключ к глубинным рыночным процессам, которые остаются незаметными для большинства участников рынка. С его помощью вы получите уникальную информацию, усилите свои аналитические возможности и сможете вывести свою торговлю на новый уровень.
Не упустите шанс взглянуть на рынок под другим углом и улучшить свои результаты уже сегодня
Экономика4 месяца назадФормула успеха Coca-Cola: как стать №1 в мире
- Бизнес1 год назад
Сколько налогов поступило в бюджет от сервисов такси за три месяца
- 1 год назад
«Цифровая маркировка воды и напитков снизит объемы теневого сегмента» — Налоговый комитет
- 1 год назад
В феврале Центробанк оштрафовал три коммерческих банка
- 1 год назад
China Nuclear Uranium могут привлечь к разработке урановых рудников в Узбекистане
- Бизнес1 год назад
Отраслевые ассоциации предлагается перевести в структуру ТПП
- 1 год назад
Официальный курс доллара от Центробанка установил новый рекорд
- Бизнес1 год назад
Более 900 млн сумов было расхищено при закупке компьютеров для школ