Способы избежать стоп-аута: советы трейдерам

Что такое стоп-аут на Форекс и как его избежать

Стоп-аут — это ситуация, когда трейдер теряет возможность поддерживать открытые позиции из-за нехватки средств на счете. В этот момент брокер принудительно закрывает ордера, чтобы не допустить дальнейших убытков. Это можно приравнять к состоянию «банкротства» трейдера. Причина чаще всего кроется не столько в убыточности сделок, сколько в неэффективном управлении капиталом.

В этом материале мы разберемся, при каких обстоятельствах происходит стоп-аут, и самое главное — как предотвратить его наступление.

Определение стоп-аута

Проще говоря, стоп-аут — это момент, когда брокер автоматически закрывает все позиции трейдера из-за нехватки средств для их поддержки. Чтобы понять, когда это происходит, нужно разобраться с принципами маржинальной торговли.

Представим, что трейдер работает с плечом 1:100 и хочет открыть сделку по EUR/USD. Один лот равен 100 000 единиц базовой валюты — в данном случае евро. При курсе 1.1700 покупка без плеча потребовала бы $117 000. Но благодаря кредитному плечу достаточно внести лишь 1% — то есть $1170. Это и есть маржа, или залог.

Выглядит выгодно, но вместе с потенциальной прибылью возрастают и риски.

Что означает уровень стоп-аута

Брокер, предоставляющий кредитное плечо, по сути, дает трейдеру заемные средства. Однако покрывать чужие убытки он не намерен — все потери списываются с депозита самого клиента.

Стоп-аут — это уровень маржи, при котором брокер начинает принудительно закрывать сделки из-за недостатка средств на счету. Уровень маржи легко отслеживается в терминалах MetaTrader 4 и MetaTrader 5.

Существует два ключевых показателя: маржин-колл и стоп-аут. Первый служит предупреждением о критически низком уровне средств, второй — сигнал к автоматическому закрытию сделок.

Часто брокеры устанавливают уровень стоп-аута на отметке 50 %. Рассчитаем его на примере:

Пример расчета стоп-аута

Исходные данные:

• Депозит — $1000
• Плечо — 1:100
• Торгуется EUR/USD по курсу 1.1700
• Объем сделки — 0.2 лота

Залог составит: $1170 * 0.2 = $234
Свободные средства: $1000 – $234 = $766
Маржа: (766 / 234) * 100 = 327 %

Это безопасный уровень, но если цена пойдет против позиции, уровень маржи снизится. Как только он достигнет 50 %, произойдет стоп-аут.

Когда наступает стоп-аут

Определим предельный убыток, при котором активируется стоп-аут. Формула:

Максимальный убыток = Депозит − (Залог × Уровень стоп-аута)
$1000 − (50 % × $234) = $883

Но, как правило, трейдер имеет не одну открытую позицию. Отслеживать уровень маржи удобнее всего в торговой платформе — безопасной считается зона выше 300 %.

Причины наступления стоп-аута

К стоп-ауту могут привести следующие ошибки:

1. Отсутствие стоп-лоссов. Без ограничения убытков даже одна позиция может обнулить счет.
2. Много одновременных сделок. Это указывает на слабую систему управления капиталом.
3. Завышенные объемы. Даже грамотная точка входа и наличие стоп-лосса не помогут, если объем превышает разумный риск.

Как избежать стоп-аута

Чтобы не допустить критического снижения депозита, трейдеру необходимо контролировать три ключевых аспекта:

1. Ожидаемая доходность стратегии. Необходимо протестировать торговую систему на длительном отрезке и убедиться в ее прибыльности.
2. Риск-менеджмент. Включает обязательную установку стоп-лоссов, лимит на число убыточных сделок и защиту от эмоциональных решений.
3. Капитал-менеджмент. Регулирует объем входа в сделку, допустимое соотношение риска и прибыли, условия увеличения позиций.

Эти параметры должны быть четко прописаны в вашем торговом алгоритме и чек-листе.

Заключение

Главный навык трейдера — это не только умение зарабатывать, но и способность защищать депозит от потерь. Нарушение правил управления капиталом и рисками — прямой путь к маржин-коллу и стоп-ауту.

• Маржин-колл — предупреждение о низком уровне средств на счете.
• Стоп-аут — автоматическое закрытие всех позиций при уровне маржи, например, 50 %.

Чтобы не доводить до этого, необходимо:

• Устанавливать стоп-лоссы;
• Выбирать разумный объем сделок;
• Следить за уровнем маржи.

Если вы часто приближаетесь к опасному уровню в торговом терминале — пересмотрите стратегию и найдите ошибки, которые приводят к системным убыткам.