Экономика
Позиционная торговля на фондовом рынке: что нужно знать
Позиционная торговля на фондовом рынке: особенности, преимущества и риски
Позиционная торговля требует от трейдера выдержки и умения смотреть на ситуацию наперед. В отличие от маржинальной или внутридневной торговли, данный стиль сопровождается меньшими рисками, однако и у него есть свои слабые стороны.
В этой статье разберем плюсы и минусы позиционной торговли на фондовом рынке и узнаем, кому она будет наиболее подходящей.
Что представляет собой позиционная торговля
При таком подходе трейдер покупает акции и удерживает их в портфеле до момента, когда ожидается разворот текущего тренда.
Срок удержания может варьироваться от нескольких минут до месяцев или даже лет, что отличает данный метод от дневной и свинговой торговли.
Основная задача трейдера — вовремя войти в рынок в начале восходящего тренда и заработать на росте цены. Основа действий — прогнозирование, что текущая тенденция сохранится в будущем. Позиционная торговля также известна под названием трендовой торговли.
Основные стратегии позиционной торговли
Работать в этом стиле проще, чем в условиях динамичной внутридневной торговли. Алгоритм действий: купить актив — удерживать — продать. Существуют два основных варианта:
- Поиск новых трендов.
Требует серьезного анализа рынка и технической картины акций. Цель — определить момент возможного начала трендового движения еще до его явного проявления. Очень важно правильно выбрать момент входа. - Вход в уже сформировавшийся тренд.
Здесь задача упрощается: нужно найти актив, который уже демонстрирует уверенный рост, и присоединиться к движению.
Пошаговая схема действий:
- Выбор подходящей акции.
- Анализ графика и выявление тренда.
- Определение точек входа и выхода.
- Мониторинг движения цены и возможного разворота.
- Закрытие сделки при достижении целей.
На практике всё далеко не так просто: для успешной торговли требуется опыт, глубокие знания в техническом анализе и понимание закономерностей рынка.
Почему стоит обратить внимание на позиционную торговлю
У этого стиля есть несколько серьезных преимуществ:
1. Эффективное управление рисками.
По сравнению с краткосрочной торговлей позиционная дает больше возможностей для исправления ошибок и позволяет спокойнее контролировать риски.
2. Минимум стресса.
Долгосрочное удержание акций избавляет трейдера от необходимости переживать из-за мелких колебаний цены. Такой стиль торговли требует меньше нервов и времени.
3. Фокус на общем тренде.
В отличие от свинг-трейдеров, которые стараются зафиксировать прибыль при каждой локальной вершине, позиционные трейдеры держат сделку до более значительных изменений тренда, что делает их подход более размеренным и стабильным.
Многие известные инвесторы и профессиональные трейдеры отдают предпочтение долгосрочным стратегиям благодаря их высокой прибыльности при правильном подходе.
Слабые стороны позиционной торговли
Однако у этого метода есть и ряд минусов:
1. Ошибки в определении разворота.
Цена акций редко движется по прямой линии: в процессе роста будут появляться как новые максимумы, так и откаты. Ошибочный анализ может привести к упущенной прибыли или убыткам. Чтобы минимизировать риски, важно использовать стоп-лоссы.
2. Долгое замораживание капитала.
В отличие от свинг- и дневной торговли, при позиционной методике деньги надолго оказываются «заперты» в сделке. Это снижает возможности для быстрого оборота капитала.
Например, трейдер может купить 10 акций по $100. Если их цена через неделю достигнет $105, свинг-трейдер зафиксирует прибыль в $50 и реинвестирует средства. Позиционный же трейдер продолжит держать акции в ожидании более крупного роста.
Хотя в итоге его прибыль будет выше, на начальных этапах он теряет гибкость в управлении средствами.
Кому подходит позиционная торговля
Этот стиль торговли идеален для опытных трейдеров, хорошо понимающих механику рынка и уверенно работающих с техническим анализом.
Также он станет отличным выбором для тех, кто не готов проводить перед терминалом много часов ежедневно и предпочитает более консервативный подход к управлению капиталом.