Маржа и кредитное плечо: основы трейдинга

Маржинальная торговля и кредитное плечо: как это работает на Форекс

В этой публикации мы подробно разберём, что собой представляет маржинальная торговля и каким образом работает кредитное плечо. Вы узнаете, как с минимальными вложениями можно открывать крупные сделки на рынке Форекс, используя ресурсы брокера, и какие выгоды и риски сопряжены с этим инструментом.

Что нужно знать о торговле на Форекс

Рынок Форекс оперирует большими объемами. К примеру, один стандартный лот равен 100 000 единиц базовой валюты.

Базовая валюта — это первая валюта в валютной паре. Например, в GBP/USD базовой будет фунт, а в USD/JPY — доллар США.

Многим может показаться, что Форекс требует крупных капиталовложений, недоступных обычным трейдерам. Однако благодаря марже и плечу, участвовать в торгах можно и с гораздо меньшими суммами.

Роль кредитного плеча и маржи

Трейдеры используют маржу и кредитное плечо — это механизм, при котором брокер предоставляет вам в распоряжение сумму, в разы превышающую ваш собственный капитал. Это похоже на кредит под залог части депозита.

В отличие от ипотеки, где банк выдаёт деньги под залог недвижимости, здесь вы получаете средства под залог своей маржи — небольшой суммы, замороженной на счёте. Благодаря этому можно заключать сделки в 10, 50, 100 и более раз превышающие собственные средства.

Маржинальная торговля — это открытие и закрытие сделок с использованием заёмных средств. При этом трейдер обязан завершить операцию встречной сделкой аналогичного объёма: купил — значит, должен продать и наоборот.

Финансовую ответственность при этом несёт сам трейдер. Его депозит выступает гарантией возврата возможных убытков.

Что такое Margin Call и Stop Out

Margin Call — это уведомление от брокера о снижении уровня маржи до критических значений. Если трейдер не увеличит баланс или не закроет убыточные позиции, может последовать Stop Out — автоматическое закрытие позиций по текущим ценам.

Формула расчёта уровня маржи:
(средства / необходимая маржа) × 100%

У разных брокеров порог Margin Call может варьироваться, но часто он наступает при уровне ниже 100%, а Stop Out — около 50%.

Суть кредитного плеча

Кредитное плечо показывает, во сколько раз объём вашей сделки может превышать средства на счёте. Например, при плече 1:100 депозит в $1 000 позволяет открывать сделки на $100 000.

Если вы открываете сделку на $50 000 при тех же условиях, то используете плечо 1:50, а ваша маржа будет всего $1 000.

Формула расчёта кредитного плеча:
объём сделки / сумма залога = кредитное плечо

Как работает плечо на практике

Допустим, у вас есть $4 000 на счёте, и брокер предоставляет плечо 1:100. Значит, вы можете управлять суммой до $400 000.

Допустим, вы открываете сделку на $160 000 по курсу GBP/USD 1.60. Это соответствует использованию плеча 1:40. Если курс поднимается до 1.61 и вы закрываете сделку, прибыль составит $1 000. Это 25% от начального депозита. Если бы вы торговали только своими средствами, заработали бы менее 1% — всего $25.

Однако стоит помнить: аналогичное движение цены в противоположную сторону принесло бы убыток в 25%.

Вывод: большие плечи — это высокие потенциальные прибыли, но и высокие риски.

Свопы: за и против

Если вы открыли и закрыли сделку в пределах одного дня, плата за кредитное плечо не взимается. Однако при переносе позиции на следующий день начисляется или списывается своп.

Своп — это плата за удержание позиции, зависящая от процентных ставок по валютам и комиссии брокера.

Итоги

Маржинальная торговля — это мощный инструмент, позволяющий оперировать значительными объёмами при небольшом стартовом капитале. Она предоставляет шанс на высокий доход, но требует осознанного подхода и грамотного управления рисками. Использование кредитного плеча — это путь к усиленной прибыли, но он же повышает вероятность крупных убытков.