Как отличить глобальный уровень от локального?

Что делать, если уровни на дневном графике не совпадают с локальными? Стоит ли учитывать середину диапазона или можно ориентироваться на локальные сигналы? Обязательно ли, чтобы цена попадала точно в уровень?

Подобные вопросы чаще всего задают трейдеры, находящиеся в начале пути или продолжающие оттачивать своё мастерство. Мне самому приходилось искать на них ответы в течение многих лет.

Первым делом важно определиться с торговым стилем и сроками удержания позиции: это будет краткосрочная или долгосрочная стратегия?

Если вы нацелены на удержание позиций в течение нескольких месяцев, подход должен быть более основательным. Начинать стоит с анализа фундаментальных факторов и завершать технической составляющей.

В таких случаях ключевыми становятся уровни, где меняется рыночное равновесие — именно там, где покупатели и продавцы вступают в активное противостояние.

В качестве примера рассмотрим британский фунт: с августа 2016 года он начал восстановление, пробив уровень 1.33 и встретив сопротивление в районе 1.435.

На фоне слабых экономических данных и неопределённости вокруг Brexit, фунт не смог преодолеть отметку 1.435. Позже он застревает в диапазоне 1.277–1.33, пока новые данные не указывают на дальнейшее ослабление экономики, возможное снижение ставки и стимулирование.

С технической точки зрения цена опускается ниже 1.277 и достигает 1.211.

Глобальные и локальные уровни в трейдинге: иллюстрация 1

Также значимую роль играет интерес к керри-трейду, основанный на разнице процентных ставок. Чем дольше трейдер удерживает позицию, тем важнее быть в доходной валюте.

Следует внимательно следить за действиями Центробанков и оценивать макроэкономическую ситуацию, ведь понимание будущих изменений ставок даёт преимущество при выборе валютной пары задолго до начала основного движения.

Если сделка рассчитана на срок до месяца, её исход уже меньше зависит от макроэкономических факторов. В этом случае большую роль играют технические сигналы, рыночные новости и волатильность инструмента.

Например, до сильной 20% коррекции индекс SPX500 удерживал уровень 2632 и затем поднялся до 2817. После чего произошёл откат — снова к 2632 и ниже.

Трейд на пару недель сработал, рынок достиг цели, но для дальнейшего роста требовался новый драйвер. Здесь тоже видна работа с ключевым уровнем, после пробоя которого изменился рыночный баланс.

Краткосрочные сделки, напротив, часто формируются на основе новостного фона, например, отчетов компаний. Или же возникают благодаря кратковременным колебаниям, вызванным активностью отдельных участников.

Важно понимать: цена не обязана точно достигать уровня «цент в цент». Особенно на рынке FOREX, где участвуют миллионы трейдеров и объёмы достигают триллионов долларов, а также действуют высокочастотные алгоритмы.

Глобальные уровни удерживаются до тех пор, пока цена остаётся «справедливой» с точки зрения большинства участников.

Локальные колебания, в свою очередь, могут быть вызваны крупной сделкой, хеджированием или валютной операцией корпорации.

Поэтому даже в текущем тренде по фунту можно было увидеть привлекательную возможность для входа в покупку всего за пару дней до описываемого момента.

На уровне 135.500 проявился интерес: статистика указывала на потенциальную сделку, а соотношение стопа к прибыли делало её оправданной.

Несмотря на то, что цена не отработала строго по уровню, около отметки 135.440 заметно удержание. Это привлекло интерес к зоне 135.500.

Мы не знаем, чей это был интерес, и это не так важно. Главное — рынок отработал цену в моменте, а затем пошёл ниже.

В завершение важно подчёркнуть: трейдеру необходимо понимать собственную статистику, оценивать вероятностные сценарии по инструменту, определять силу уровней и заранее планировать рамки удержания позиции.

Суть успеха в трейдинге заключается в умении работать с вероятностями и соотносить каждую сделку со своей статистикой.

Главное — иметь системный подход: понимать, где ваше преимущество, придерживаться целей по прибыли и допустимой просадке, а также строго следовать своим математическим ориентирам по риск-менеджменту.